애플, 최고의 WWDC 됐다. AI의 대중화 이루고 엔비디아 넘을 것

뉴욕증시는 예상보다 강력한 수요를 보였던 미 재무부의 국채 매각이 투자심리에 긍정적으로 작용하며 S&P500과 나스닥의 최고가 경신을 이끌었다.

미 재무부는 390억 달러 규모의 국채 매각 입찰에 나섰으며 예상보다 강력한 수요로 10년 만기 국채 수익률은 4.39%까지 하락했다. 블룸버그는 소비자물가지수(CPI)와 연준의 금리 결정을 앞두고 긍정적인 투자심리가 작용했다는 평이다.

블룸버그 인텔리전스에 따르면 5월 CPI는 "고무적일 것이며 올 여름 비슷한 수준의 보고서가 이어질 것."이라 전망하며 디스인플레이션 추세가 계속됨에 따라 연준이 9월 이른 금리인하를 시작할 가능성을 제기했다. 22V 리서치 역시 대부분의 투자자들이 CPI와 연준의 결정을 앞두고 "위험자산에 투자하는 모드"로 진입할 것으로 내다봤다.

연준이 기준금리를 여전히 20년 만에 최고 수준에서 동결할 것으로 전망되는 가운데 금리 경로를 제시하는 점도표는 올해 두 번의 금리인하를 가르킬 것이란 예상이다. TD 시큐리티 역시 "제롬 파월이 올해 데이터의 긍정적인 발전을 고려할때 다소 낙관적일 수 있다."며 두 번의 금리인하를 예측했다.

HSBC 은행은 점도표에 대한 불확실성이 있지만 이 마저도 주식시장의 단기 하락세가 좋은 매수 기회가 될 수 있다는 분석이다. 뱅크오브아메리카(BofA)에 따르면 6주 만에 처음으로 소매 투자자와 기관 투자자의 주도하에 미국 주식을 순매수한 것으로 나타났다.

애플(AAPL)에 대한 시장의 흐름이 변하고 있다. 세계 개발자 회의(WWDC)를 통해 AI 전략을 발표한 애플에 투자자들이 기대가 확고한 믿음으로 변하면서 애플의 주가가 7.3%나 폭등하면서 사상 최고치를 기록했다.

애플은 개인화와 보안성, 그리고 하이브리드 컴퓨팅에 초점을 맞춘 온디바이스 AI 전략인 '애플 인텔리전스'를 발표했다. 특히 기대를 모았던 오픈AI의 챗GPT와 애플의 인공지능 비서인 시리(Siri)와의 통합 가능성을 보여주며 여러 최첨단 개선 사항을 제시했다.

애플의 AI 전략에 월가의 반응은 혼재됐다. BTIG는 애플의 AI 전략 발표 이후 최고가 경신을 예고하며 향후 인공지능 최대 수혜주가 엔비디아(NVDA)에서 애플로 바뀔 것이라 전망했다.

실제 애플은 11일(현지시각) 작년 12월 이후 6개월 만에 처음으로 사상 최고치를 경신했다. 지난 7월 이후의 오랜 보합세를 감안하면 1년 만에 최고가를 경신하는 강세 시그널을 발산한 것. BTIG는 애플이 1년 동안 '베이스 패턴'을 형성하며 이제 다른 '매그니피센트 7'과 비교해 상대적으로 나은 성과를 낼 것으로 내다봤다.

글로벌 투자은행 골드만삭스와 모건스탠리 역시 이번 발표로 인한 새로운 AI 기능이 아이폰을 비롯한 디바이스들의 업그레이드 주기를 가속화할 것으로 전망했다. 특히 모건스탠리의 경우 2025년 2억 2700만 대, 2026년에는 2억 3800만대에 이를 것으로 분석했다.

D.A. 데이비슨의 경우 애플의 AI 전략이 "인공지능의 진정한 대중화라는 새로운 시대를 열고 AI 경쟁에서 애플의 위치를 강화할 것."으로 전망했다. 길 루리아 애널리스트는 애플에 대한 투자의견을 '매수'로 업그레이드하고 목표가를 주당 200달러에서 230달러로 월요일 종가 대비 약 19%의 상승 여력이 있다고 평가했다.

루리아 역시 애플의 AI 기능 업그레이드가 아이폰 교체 주기를 촉진할 수 있다고 언급하며 AI가 주도하는 투자심리 기대에 따라 2025 회계연도 전망을 시장 컨센서스보다 높게 상향 조정했다.

루리아는 애플이 인공지능 비서 시리(Siri)를 챗GPT와 연계함으로서 "더욱 의미있는 AI 에이전트"로 만들고 요약부터 검색 및 텍스트 생성 기능을 통합해 시장에 이전보다 더 넓은 범위의 AI 채택을 주도할 것이라 내다봤다.

모건스탠리는 WWDC 이후 애플을 매수하는 것이 "역사적으로 현명한 선택"이었다며 지난 10년 동안 애플이 시장을 압도한 시기의 절반은 "WWDC 이후 3개월" 이었다고 주장했다.

씨티그룹 역시 WWDC를 "역대 최고의 WWDC"라고 평가하며 애플의 하드웨어와 소프트웨어 통합이 강점을 보이고 있다고 평가한 가운데 회의적인 평가를 내린 투자은행도 있었다. UBS는 애플의 AI 전략이 이번 가을 "아이폰 업그레이드 주기에 큰 영향을 미치지 못할 것."이라 평가했고 바클레이 역시 이번 발표가 "기대에 부합하는 수준."이라 혹평했다.