이스라엘 사이버 보안 스타트업 '위즈' 32조원에 구글 인수되는 이유는?

구글(Google)이 사이버 보안 스타트업 '위즈(Wiz)' 인수를 위한 협상을 진행 중이라는 소식이 전해졌는데요. 인수 규모는 약 230억달러(약 32조원)에 달할 것으로 예상됩니다.

지난 14일(현지시간) 월스트리트저널(WSJ)은 소식통을 인용해 이같이 전했는데요. 이 거래가 만약 성사된다면 구글의 최대 인수가 될 것이라고 WSJ은 전했습니다.

위즈는 어떤 회사일까요. 아사프 라포포트(Assaf Rappaport)가 지난 2020년 설립한 이 회사는 클라우드 컴퓨팅을 위한 사이버 보안 소프트웨어를 제공하는 회사입니다. 기업가치 120억달러를 인정받은 위즈는 10억달러의 펀드를 모금했습니다. 클라우드 보안 분야에서 업계 1위를 달리고 있습니다.

주목할만한 점은 위즈의 매출 규모입니다. 설립 18개월 만에 '연간 반복 수익(ARR)' 1억 달러를 달성했는데요. 지난 2023년에는 연간 반복 수익 3억 5000만달러를 기록했습니다. 이 때문에 유명 벤처캐피털 회사들의 이 회사는 세쿼이아 캐피털, 안드레센 호로위츠, 인덱스 벤처스, 라이트스피드 벤처 파트너스 등 실리콘밸리의 유명 벤처 캐피털의 지원을 받고 있습니다.

구글은 최근 몇 년 동안 다른 대형 기술 기업들에 비해 인수합병에 보수적인 모습을 보여왔습니다. 상대적으로 마이크로소프트는 260억 달러 규모의 링크드인(LinkedIn) 인수나 750억 달러 규모의 액티비전 블리자드(ActivisionBlizzard) 인수와 같은 큰 규모의 인수를 단행하면서 구글과 비교되는 모습이었는데요.

위즈 인수합병이 성사되면 구글의 최대 거래로 기록될 전망입니다. 현재까지 구글의 가장 큰 인수 거래는 지난 2012년에 성사된 125억달러 규모의 모토로라 모빌리티(Motorola Mobility) 인수입니다. 구글은 또 2021년에 21억 달러를 들여 핏빗(Fitbit)을 인수했는데요. 유튜브, 더블클릭(DoubleClick), 루커(Looker), 웨이즈(Waze) 등을 인수한 사례도 있었습니다.

구글의 이번 인수 추진은 클라우드를 중심으로 한 사이버 보안 사업을 강화하기 위한 노력으로 보입니다. 구글의 클라우드 컴퓨팅 사업은 아마존과 마이크로소프트에 이은 3위를 차지하고 있습니다. 그러나 성장세는 가파른데요. 지난해 구글의 클라우드 사업 매출은 26% 성장했습니다. WSJ은 "위즈 인수가 성사된다면, 이는 반독점 심사와 고금리로 인한 투자 한파 속에서 가장 큰 기술 거래 중 하나가 될 것"이라고 분석했습니다.

투자가 위축됐지만 사이버 보안 영역에서는 투자가 지속되고 있는데요. 시스코는 올해 초 사이버 보안 및 분석회사 스플렁크(Splunk)를 280억 달러에 인수한 바 있습니다.

만약 거래가 성사된다면 IPO 시장이 정체된 상황에서 투자자들에게 드문 출구 전략이 될 것으로 기대되는데요. 디인포메이션은 위즈에 투자한 벤처 캐피털 회사들은 인수합병의 결과로 최소 70억 달러의 수익을 올릴 것으로 예상된다고 분석했습니다.

1. 탁월한 기술력과 시장 리더십

위즈가 클라우드 보안 분야에서 독보적인 기술력을 보유하고 있다는 점이 가장 중요한 배경으로 풀이됩니다. 특히, 컨테이너, 서버리스, PaaS(서비스형 플랫폼) 등 다양한 클라우드 환경에 대한 보안 지원에 강점을 가지고 있다는 평가를 받고 있습니다.

위즈는 2020년 설립 후 불과 3년 만인 2023년에 연간 반복 매출(ARR) 3억 5000만달러를 달성했습니다. 포춘 100대 기업의 40%가 위즈의 고객입니다. 아마존 웹서비스(AWS), 마이크로소프트 애저, 구글 클라우드 등 주요 클라우드 서비스 제공업체들과 파트너십을 구축했다는 점도 장점입니다.

2. 경험 있고 뛰어난 경영진

위즈의 공동 설립자들은 이스라엘 군대에서 쌓은 보안 경험을 바탕으로 회사를 설립했습니다. 사이버 보안 분야에서 다양한 실전 경험을 보유하고 있다는 점을 높이 평가했을 것이란 게 업계의 관측입니다. 위즈의 경영진은 마이크로소프트, 인텔 등 글로벌 IT 기업에서 축적한 경험을 바탕으로 회사 운영에 대한 전략적 안목도 보여줬습니다. 글로벌 시장 진출 및 파트너십 구축에서도 뛰어난 역량을 발휘했기 때문에 인재를 확보하는 의미도 있습니다.

3. 사이버 위협 증가 및 시장 환경 변화

최근 사이버 공격의 위험성이 높아짐에 따라 구글이 보안 투자에 대한 필요성을 더욱 절실하게 느꼈을 가능성도 높습니다. 실제로 기업들은 위즈의 보안 솔루션에 대한 수요 증가를 보여줬죠.

데이터 및 회사 운영 시스템 자체를 클라우드에 의존하는 것이 보편화된 것도 영향을 준 것으로 풀이됩니다. 클라우드 서비스가 기업 운영에 필수적인 요건으로 자리잡음에 따라 사이버 보안 투자 증가한 것입니다. 이런 시장 변화는 위즈와 같은 클라우드 보안 솔루션 제공업체들에 유리한 시장 환경을 조성했습니다.