트럼프, "애플 25% 관세, EU는 50% 관세" 경고...관세 우려 재점화

📌 엔비디아(NVDA) - 뱅크오브아메리카: "AI 사이클의 핵심 수혜주, 중국 수출 회복 기대"

투자의견: 매수(Buy) 유지

주요 포인트:

• 단기적인 불확실성(수요 조정 및 규제 등)에도 불구하고, 글로벌 AI 인프라 확산의 핵심 수혜주로 평가

• 하반기 중 중국 규제에 부합하는 신제품을 통한 수출 회복 가능성

투자 전략: AI 반도체 시장에서 독보적인 지위를 가진 엔비디아는 실적 모멘텀과 산업 수요 확대로 장기 성장 여력이 크다. 실적 발표를 앞두고 매수 유효.

📌 마이크로소프트(MSFT) - 제프리스: "코파일럿 생태계 확장, AI 허브로 도약"

투자의견: 매수(Buy) 유지

주요 포인트:

• Build 컨퍼런스에서 확인한 5대 키포인트: Copilot의 고도화(Researcher/Analyst 에이전트), 초기 도입 확산 중, 데이터 접근 및 거버넌스 문제 부각

• 매크로 환경 불확실성 속에서도 '안전자산'으로 인식

• 개방형 플랫폼 전략을 통해 AI 중심 허브로 자리매김

투자 전략: 클라우드와 AI 융합의 선두주자로, Copilot 확산은 중장기 성장 동력. 견조한 펀더멘털과 기술 리더십을 감안하면 매수 전략 유지 타당.

📌 웨이스트 매니지먼트(WM) - JP모건: "수익성 개선과 밸류에이션 매력 확대"

투자의견: 중립(Neutral) → 비중확대(Overweight)로 상향

주요 포인트:

• 6월 Analyst Day에서 제시될 5년 성장 로드맵 기대: 연평균 매출 고한자리수 성장, EBITDA 고~저 두자리수 성장 전망

• 헬스케어 솔루션 및 지속가능성 프로젝트의 시너지 효과 부각

투자 전략: 안정적인 수익 구조와 ESG 강화에 따른 밸류에이션 매력 확대. Analyst Day 이후 실적 및 주가 개선 가능성 높아 비중 확대 권고.

📌 애플(AAPL) - 에버코어 ISI: "서비스 부문 불확실성에도 프리미엄 브랜드 파워 유지"

투자의견: 아웃퍼폼(Outperform) 유지

주요 포인트:

• 서비스 수익성과 마진 압박 우려 지속

• 조니 아이브의 OpenAI 합류가 장기 리스크로 부각

투자 전략: 단기 리스크에도 불구하고 브랜드 충성도, 생태계 파워, AI 전환에서의 대응 등은 긍정적. 중장기 보유 전략 유효.

📌 테슬라(TSLA) - 웨드부시: "자율주행 시대 개막, 2차 성장기 진입"

투자의견: 아웃퍼폼(Outperform) 유지

목표주가: $350 → $500로 상향

주요 포인트:

• 오스틴 공장에서의 자율주행 기술 상용화가 본격화될 전망

• 향후 기업가치 재평가 기대감 반영해 목표주가 대폭 상향

투자 전략: 자율주행 기술 선도 기업으로, 새로운 성장 사이클의 초입. 기술 상용화에 따른 매출 다변화 및 마진 확대 가능성 주목. 공격적 매수 전략 가능.