DEBT CEILING

조 바이든 대통령이 드디어 미 의회가 합의한 부채한도 상향 법안에 서명했다. 이로써 미국은 사상 초유의 디폴트 위험에서 벗어났다. 실제 재무부의 현금 잔고는 1일(현지시각) 기준 230억 달러 아래로 위험할 정도로 낮은 수준까지 떨어졌다. 바이든의 서명으로 이제 미국 정부는 2025년 1월 1일까지 부채 한도를 유예할 수 있게 됐다. 이는 미 재무부가 일반계정(TGA)의 현금 보유량을 빠르게 정상적인 수준으로 재건해야 된다는 점을 의미한다. 재무부는 지난달 6월 말 현금 잔고를 5500억 달러 수준으로 수정했다. 블룸버그는 미 정부가 향후 중단기적으로 1조 달러가 넘는 부채를 발행할 것으로 내다봤다. 막대한 규모의 국채가 발행되면 결과적으로 은행 부문의 유동성을 고갈시키고 단기 자금 조달 금리를 높이는 영향을 주게 된다. 공급이 급격하게 증가하는 만큼 기다렸던 수요가 이를 충족해야 하기 때문이다. BofA는 이번 대규모 국채 발행이 시중 은행들의 현금을 빨아들이는 유동성 고갈 현상으로 나타나면서 연준이 25bp의 금리를 인상한 것과 같은 효과를 낼 것이란 분석이다.

오전시황[7:21am ET]뉴욕증시는 부채한도 이슈 해결과 강력한 경제 데이터에 8월 이후 최고 수준을 기록한 이후 큰 움직임없이 평평하게 출발했다. 한편 국제유가는 사우디아라비아가 7월부터 하루 100만 배럴의 추가 감산을 발표한 후, 강세로 전환했다. (다우 +0.10%, S&P500 +0.08%, 나스닥 -0.09%)자산시장동향[7:28am ET]핵심이슈: 석유수출국기구와 동맹의 모임인 OPEC+은 감산을 연장하고 2024년 1월부터 하루 140만 배럴로 낮추기로 합의. 사우디아라비아는 7월부터 하루 백만 배럴 추가 감산 / 조 바이든 대통령은 부채한도 상향 법안에 공식 서명 / 독일을 포함해 유럽의 경제 데이터는 예상보다 부진. 반면 중국의 서비스 데이터는 강력한 회복 시사.금리동향: 미 국채금리는 강력한 경제 데이터와 부채한도 합의안 서명에 상승. 10년물 국채금리는 3.75%로 상승. 2년물 국채금리는 4.56%로 상승. 달러 역시 부진한 유로화에 강세 전환.상품동향: 국제유가는 석유 카르텔의 추가 감산 소식에 상승 전환. 브렌트유는 배럴당 77달러로 2.2% 상승. 귀금속은 달러 강세에 하락 전환. 구리는 플랫.사우디의 추가 감산...OPEC+ 회원국과는 갈등 표출[8:40am ET]✔ 석유수출국기구와 동맹 OPEC+ 추가 감산 브리핑1. 사우디 아라비아는 2024년까지 하루 50만 배럴 감산 유지하고 하루 백만 배럴의 자발적 추가 감산 발표. 2. 러시아는 2024년까지 자발적 추가 감산 유지. 3. 이라크는 2024년까지 하루 21만 1천 배럴의 감산 유지. 4. OPEC+는 하루 4050만 배럴 생산을 유지하기로 합의.사우디아라비아가 하루 100만 배럴의 자발적 추가 감산을 발표하며 국제유가가 상승했다. 사우디아라비아는 유가를 끌어내리기 위해 단기 매도하는 공매도 투자자들에게 경고하며 추가 감산을 이어갈 수 있음을 시사했다. 사우디는 국제유가가 배럴당 80달러 이상이 되어야 예산 균형을 맞출 수 있는 것으로 알려져 있어 유가 하락에 적극적인 대응을 하고 있는 것으로 관측된다. 한편 일부 회원국은 추가 감산 및 생산 할당량을 줄이는 것에 불만을 표출해 사우디의 지배력에 대한 의심 및 내부 갈등을 보여주기도 했다. 일본과 중국의 서비스 부문 활동은 강력한 회복세[8:56am ET]유럽이 예상보다 부진한 경제활동을 보여준 가운데 일본과 중국의 서비스 활동이 가파르게 회복하고 있는 것으로 나타났다. 일본의 서비스 부문 PMI 지표른 5월에 55.9로 기록적인 확장세를 보이며 6개월 연속 일본 경제가 활황을 보이고 있음을 시사했다. 일본 기업들은 향후 전망에 대해 "매우 낙관적"이라 전했으며 특히 중국의 재개장으로 인해 관광 부분이 강점을 보이고 있다고 평가했다. 고용 역시 5월에 33만 9천개의 신규 고용을 창출했다. 일본 증시는 낙관적인 데이터가 이어지며 니케이가 33년 만에 최고가를 기록했다. 한편 중국 역시 5월 서비스 부문의 성장이 가속화됐다. 경기 재개가 억눌린 수요를 자극하며 소비자 수요와 고용을 지속적으로 자극했기 때문으로 해석된다. 차이신 서비스 PMI 지표는 4월 56.4에서 5월 57.1로 가파르게 상승해 5개월 연속 상승세를 이어갔다. 서비스 부문 지표 둔화 시작...가격도 함께 하락[2:21pm ET]5월 미국의 서비스 부문 기업 활동이 예상보다 크게 둔화된 것으로 나타났다. 공급관리자협회(ISM)에 따르면 5월 서비스 PMI 지수는 4월 51.9에서 50.3으로 떨어지며 올해 가장 약한 지수를 나타냈다. ISM에 따르면 신규주문과 기업활동이 모두 급격하게 하락하고 있는 것으로 나타났다. 기업활동은 4개월 연속 하락해 3년래 최저치를 기록했고 신규 주문은 56.1에서 52.9로 감소했다. 특히 밀린 주문은 14년 만에 가장 빠른 속도로 하락해 향후 주문에 대한 기대가 급격하게 감소하고 있음을 시사했다. 주문과 기업활동이 모두 빠르게 둔화하면서 인플레이션 압력도 완화됐다. 기업들이 지불하는 가격 지수는 3년래 최저 수준으로 하락했다. 11개 산업 중 숙박 및 음식 서비스를 중심으로 성장을 보고했지만 7개 산업은 활동이 위축된 것으로 나타났다. 모든 데이터가 예상치를 하회하는 부진을 보였지만 아직 기업들은 경기침체가 임박했다는 위기의식은 없는 것으로 관측된다. 지표는 경기 활황과 위축의 경계에 다았지만 ISM은 성명을 통해 "아직은 기업들의 반응에서 '침체'라는 단어는 찾아볼 수 없다. 하지만 불확실성과 약간의 둔화가 감지되고 있다. 물론 이는 산업에 따라 다르다."고 평가했다. 우려의 벽을 오르는 시장..."리스크 관리하라"[3:48pm ET]BofA는 시장이 전형적인 '우려의 벽'을 오르고 있다고 평가하며 2023년 S&P500의 추세가 2020년과 2012년을 포함한 몇 번의 '우려의 벽 랠리'와 유사하다고 평가했다. BofA의 기술 투자 전략가는 "약한 투자심리와 가벼운 포지셔닝, 그리고 기록적으로 높은 현금 수준에도 시장이 오르는 것은 투자자들이 계속 추세와 싸우고 있음을 시사한다."고 평가했다. 다만 그럼에도 여전히 경고신호가 번쩍이고 있어 투자자들이 신중한 태도를 유지해야 할 것임을 권고했다. BofA는 "리스크 관리 지지선은 4200에서 4166으로 향후 강세장이 유지될 자신감을 가지려면 이 레벨을 유지해야 할 것."이라 주장했다. 마감시황[4:21pm ET]뉴욕증시는 부채한도 합의로 9개월 만에 장중 최고 수준으로 올랐으나 차익 실현 매도세가 출현하며 하락 마감했다. (다우 -0.59%, S&P500 -0.20%, 나스닥 -0.09%)

오전시황[7:59am ET]뉴욕증시는 미 상원이 부채한도 합의안을 승인하며 미국의 채무 불이행 가능성이 사라지자 일제히 상승 출발했다. 특히 투자자들이 기술주에 집중하면서 나스닥은 6주 연속 상승세를 기록했다. (다우 +0.52%, S&P500 +0.50%, 나스닥 +0.58%)자산시장동향[8:24am ET]핵심이슈: 미 상원 부채한도 합의안 찬성 63대 반대 36으로 통과. 해당 법안은 부채한도를 2025년까지 유예하고 일부 연방 지출을 제한 / 5월 노동부 고용보고서는 4월 25만에서 29만으로 상향 조정 후, 전망치였던 18만을 크게 상회하는 34만으로 집계. 다만 실업자 증가로 실업률은 3.7%로 예상을 크게 상회.금리동향: 미 채권시장은 혼재된 시그널을 보여준 고용보고서에 변동성 확대. 10년물 국채금리는 3.62%로 상승. 2년물 국채금리는 4.39%로 급등. 미 달러는 상승 전환. 상품동향: 국제유가는 지난주 약 450만 배럴이나 증가한 미 원유 재고량에도 부채한도 해결 소식과 석유 카르텔의 정례회의를 기다리며 상승 전환. 브렌트유는 배럴당 75달러로 2.3% 급등. 금은 달러 강세에 하락. 구리는 상승.5월 노동부 고용보고서 주요 내용 및 시장의 반응 [10:21am ET]1. 신규고용 급증: 5월 신규고용이 전월 29만 4천건(25만에서 상향 조정)에서 예상치였던 18만을 크게 상회하는 33만 9천건으로 집계. 29개월 연속 긍정적 수치.2. 실업률 증가: 5월 실업률은 노동 참가율이 큰 변화가 없었음에도 전망치였던 3.5%를 크게 웃돈 3.7%로 상승. 일자리가 크게 증가했지만 자영업자가 무려 36만 9천명이 급감하며 실업자 증가를 초래한 것으로 관측. 3. 시간당 평균 임금: 인플레이션의 주요 핵심 지표로 인식되는 시간당 평균 임금은 0.3%가 올라 시장 추정치보다 소폭 낮거나 전반적으로 부합. 특히 연간 기준은 4.3%로 올해 계속 둔화하는 추세 유지.4. 통화정책: 고용시장이 여전히 강력한 추세를 이어가면서 인플레이션에 대항하려는 연준의 스탠스는 더 어려워질 것으로 전망. 6월 금리동결 시사에도 고용보고서 직후 금리와 달러는 강세 전환했고 금리인상 가능성은 20%에서 33%로 상승. 5. 시장의 반응: 연준의 정책금리를 민감하게 반영하는 2년물 국채금리는 급등. 유로화 강세에 약세로 진입했던 달러 역시 상승 전환. 미 증시는 실물경제의 회복 시그널에 다우가 약 500포인트가량 상승하며 강세 견인. 스몰캡의 러셀2000이 1.69% 상승하며 경제 회복 시그널에 환호.경기침체? 지금은 골디락스![10:48am ET]예상보다 강력한 고용지표가 계속 이어지면서 경기침체가 오고 있다는 우려가 완화되고 있다. 스콧 래드너 호라이즌 인베스트먼트의 최고투자책임자는 "우리가 방금 받은 고용지표에는 불황이 없다. 지금 데이터는 경제적으로나 시장으로 보나 가장 '골디락스'적인 지표일 것."이라 평가했다. 특히 블룸버그는 운송 및 창고업의 신규고용이 증가세를 보인 것은 경기침체의 징후와는 맞지 않다는 분석이다. 그동안 고용시장을 이끌었던 레저와 접객업 부문 역시 여전히 팬데믹 이전보다 전체 고용 수준이 낮다는 점 역시 고용시장의 회복이 더 이어질 수 있다는 주장으로 이어지고 있다. 고용시장의 변곡점일 수 있다[10:52am ET]한편 실업률이 예상보다 빠르게 증가하면서 고용시장이 냉각되는 변곡점에 있다는 주장도 제기됐다. 엘리자 윙거 블룸버그 이코노믹스 경제학자에 따르면 "실업률이 3.4%에서 3.7%로 급등한 것은 연준의 연말 실업률 전망치 4.5%가 합리적이라는 것을 의미한다. 과거의 사례를 볼때 미국이 올 여름부터 침체에 진입한다면 실업률은 비선형적으로 상승할 수 있을 것."이라 전망했다. 블룸버그는 또한 실업률이 12개월 동안 최저치에서 0.3% 포인트 오를때마다 향후 1.5~3% 포인트가 더 치솟는 경향이 있다고 분석했다. 한편 전 연준 이사회 멤버였던 클라우디아 샴은 실업률이 1년이라는 기간 내에 3개월 평균 실업률이 0.5% 포인트가 증가하면 역사적으로 경기침체의 신호라는 '샴 법칙'을 제시한 바 있다. 모건스탠리, "고용보고서는 경제 연착륙 시사"[11:39am ET]엘렌 제트너가 이끄는 모건스탠리의 경제학자들은 5월 고용보고서가 미국 경제의 '연착륙'을 시사한다고 주장했다. 그는 강력한 고용이 유지됨에 따라 연준이 7월 금리를 인상할 위험은 더 높아졌다고 봤다. 블랙록 역시 여전히 올해 경기침체 가능성을 65% 정도로 보고 있지만 현재 금융 시장에서는 그런 가능성을 보지 못하고 있다."며 "이번 고용 보고서는 경기침체가 코앞에 닥친것이 아니다라는 것을 말하고 있다."고 평가했다. 마감시황[4:19pm ET]뉴욕증시는 '골디락스' 고용 보고서에 연준의 일시정지에 대한 기대가 섞이며 다우가 700포인트 이상을 급등하는 초강세를 보이며 일제히 상승 마감했다. 특히 나스닥은 2022년 4월 이후 최고가를 경신하며 6주 연속 상승세를 기록했다. (다우 +2.12%, S&P500 +1.45%, 나스닥 +1.07%)

오전시황[7:23am ET]뉴욕증시는 부채한도 협상 합의 소식과 인공지능 열풍에 대한 흥분이 잠잠해지면서 소강상태로 진입했다. 유럽은 인플레이션의 둔화에 환호했지만 중국 경제가 급격히 침체로 빠지면서 럭셔리 리테일러의 부진으로 하락했다. (다우 -0.20%, S&P500 -0.29%, 나스닥 -0.24%)자산시장동향[7:51am ET]핵심이슈: 미 하원 규칙위원회는 부채한도 합의안 승인. 미 하원 이르면 오늘 표결 예정 / 중국 구매관리자지수 48.8로 반 년 만에 최저치로 경기 위축 진입. 공장활동 지수가 2개월 연속 하락하며 경기 둔화 우려 확대 / JOLTs 채용공고 발표.금리동향: 미 국채금리는 유럽의 인플레 하락에 채권이 강세를 보이며 하락 유지. 10년물 국채금리는 3.64%, 2년물 국채금리는 4.41%로 하락. 달러화는 유로화 약세에 강세. 상품동향: 국제유가는 부진한 중국의 경기지표에 하락. 브렌트유는 배럴당 71달러로 2.8% 하락. 금은 달러 강세에도 금리 하락과 안전자산 선호 심리에 강세. 구리는 글로벌 경기 둔화 우려에 하락. 중국의 예상 밖 경기 둔화...원자재 시장 급락[8:11am ET]채권시장은 유럽의 인플레이션 지수가 하락하면서 국채금리의 하락세를 이끌었다. 유로화는 유럽중앙은행(ECB)의 기조가 완화될 수 있다는 기대로 하락했고 달러는 상승했다. 반면 주요 원자재는 중국의 경기침체 위험에 대한 우려로 일제히 하락했다. 중국은 경기선행지표인 구매관리자지수(PMI)가 지난 12월 이후 가장 낮은 수준으로 집계되면서 중국 증시는 2개월 만에 최저치를 기록했다. 중국 증시 약세장 진입...얼마나 나쁘길래?[8:56am ET]중국 증시가 경제 회복에 대한 비관론에 압도되며 약세장으로 재진입했다. WSJ에 따르면 MSCI 중국 지수는 지난 1월의 고점에서 20%이상 하락하며 지난주부터 베어마켓에 돌입했다. 중국 증시는 올해 초만 해도 '코로나 제로' 정책의 폐기로 호황을 누렸으나 최근 경제 회복에 대한 비관론이 확대되며 연일 하락세를 보이고 있다. 실제 공식 데이터는 소매판매부터 산업생산, 고정자산투자 및 구매관리자지수가 모두 예상보다 부진하거나 혼합된 그림을 그리고 있는 것으로 나타났다. 에릭 카우 니코 자산운용의 주식 부문 수석 포트폴리오 매니저는 이에 "많은 투자자들이 팬데믹의 상처를 과소평가하고 있는 것 같다."며 "현재는 두려움이 시장 심리를 지배하고 있다."고 평가했다. 일자리 1010만개로 다시 증가...금리인상 기대 UP[10:45am ET]미국의 채용공고가 4월에 예상외로 급증하며 미국 고용시장이 여전히 매우 타이트한 상황을 유지하고 있음을 시사했다. 미 노동부의 4월 JOLTs 채용 공고 및 이직률 현황 보고서에 따르면 4월 일자리는 975만개에서 1010만개로 증가하며 시장의 모든 전망치를 상회했다. 고용시장이 둔화될 것으로 전망했던 시장의 예상보다 훨씬 강한 고용시장이 유지되면서 시장은 충격에 휩싸였다. 당장 연준의 6월 금리인상 가능성이 급등했고 주식과 채권시장의 변동성이 확대됐다. 블룸버그에 따르면 채용공고의 증가세는 소매업과 의료, 운송 및 창고업이 주도한 것으로 나타났다. 반면 숙박 및 음식 서비스와 비즈니스 서비스와 제조 분야는 부진했다. 블룸버그 이코노믹스는 채용공고의 놀라운 증가세에도 고용시장이 결국 둔화할 것이란 주장이다. 블룸버그 이코노믹스는 "다른 지표들이 노동 시장의 둔화를 시사하고 있어 이번 채용 공고의 급증은 일시적이라고 본다."며 연준이 계속 고용 데이터를 주시할 것임을 시사했다. 지역 연은 경기선행지표는 일제히 하락[2:21pm ET]고용 데이터가 여전히 견고한 모습을 보이고 있지만 지역 연은이 보여주는 제조업과 서비스 부문의 경제 활동은 부진한 모습이다. 시카고 연은이 집계한 5월 제조업 지수는 40.4로 4월의 48.6보다 크게 하락했다. 시장 전망치가 47.0이었다는 점에서 시장의 예상보다 경제 활동이 크게 위축됐다는 평이다. 특히 40.4는 이전 7번의 경기침체 중 6번의 시작 시점보다 낮다는 점에서 현재 제조업 활동의 둔화가 상당히 심각하다는 것을 시사한다. 달라스 연은이 집계한 텍사스 지역의 서비스 섹터 전망치 역시 5월에 -17.3으로 급락하며 4월의 -14.4와 전망치였던 -16.0보다 더 위축됐다. 마감시황[4:24pm ET]뉴욕증시는 부채한도 합의안이 오늘 하원을 통과할 것으로 기대하는 가운데 시장의 포커스가 6월 연준의 통화정책회의로 전환되며 하락 마감했다. 5월 한 달 동안 나스닥은 시장의 중심에서 5.8%가 급등한 반면 다우지수는 3.5%가 하락하는 등 시장의 건전성은 심각하게 악화됐다는 평이다. (다우 -0.41%, S&P500 -0.61%, 나스닥 -0.63%)

오전시황[7:18am ET]뉴욕증시는 조 바이든 대통령과 케빈 매카시 하원의장이 부채한도를 상향하기로 합의하며 상승 출발했다. 미 의회는 이르면 해당 법안을 수요일 표결 할 예정이다. 골드만삭스는 의회 표결이 작은 위험을 내포하고 있지만 결국 통과할 것이란 전망이다. (다우 +0.01%, S&P500 +0.46%, 나스닥 +1.08%)자산시장동향[8:24am ET]핵심이슈: 부채한도 협상 합의. 미 하원 규칙위원회는 법안 심사 후, 이르면 31일(현지시각) 하원 표결 예정 / 유로존 국채는 스페인의 5월 인플레이션이 둔화되며 강세 / 중국의 부진한 경제 데이터로 중국 증시는 약세장에 근접. 역외 위안화는 지난 11월 이후 처음으로 달러당 7.1위안 돌파하며 가치 절하.금리동향: 미 국채는 유로존의 인플레이션 둔화로 인한 채권시장의 강세가 이어지며 금리 하락. 10년물 국채금리는 3.72%, 2년물 국채금리는 4.52%로 하락. 달러는 유로화와 파운드화, 엔화 강세에 밀리며 약세 전환.상품동향: 국제유가는 중국의 경제 둔화에 대한 우려가 커지며 하락 전환. 특히 미국의 인플레이션 지표가 예상보다 강하게 발표되며 금리인상 가능성이 커져 경기 둔화 가능성 우려 확대. 금은 달러 약세에 상승. 구리는 약보합세.부채한도 합의...이제 주사위는 의회로[10:25am ET]조 바이든 대통령과 케빈 매카시 하원의장이 31조 4천억 달러에 이르는 미국의 부채를 향후 2년 동안 유예하고 지출을 일부 삭감하기로 합의했다. 이번 합의에 따르면 민주당은 미국내 지출을 삭감하고 군비 지출을 약 3% 늘릴 것으로 확대한 것으로 밝혀졌다. 또한 그동안 유예됐던 학자금 대출도 곧 상환이 시작될 것으로 전망된다. 부채한도 협상이 합의에 이르렀지만 여전히 의회 표결까지는 험난한 과정이 있을 것이란 평이다. 실제 이번 합의에 첫번째 테스트인 하원 규칙위원회 심사에서 보수적인 공화당 의원인 텍사스의 칩 로이 하원의원과 사우스캐롤라이나의 랄프 노먼은 이 합의안에 반대 의견을 표명했다. 현재 재무부가 잠재적 채무 불이행 가능 날짜로 6월 5일(현지시각)을 제시한 가운데 골드만삭스는 투자노트에서 "다가오는 의회 표결이 여전히 작은 위험요인이지만 가장 큰 위험은 정치적 압력으로 합의 자체가 되지 않을 수 있었다는 점에서 이제 합의가 이루어졌으므로 상하 양원을 통과할 가능성은 매우 높다."고 평가했다. 소비자신뢰도 기대보다 높아...향후 고용 우려는 증가[10:47am ET]미 경제의 주요 선행지표로 인식되는 컨퍼런스보드의 5월 소비자신뢰지수가 예상보다 높은 102.3으로 집계됐다. 이는 다우존스 이코노미스트들이 제시한 99보다 높은 수치지만 4월의 103.7보다는 둔화됐다. 컨퍼런스보드는 성명을 통해 "5월 소비자 심리는 현재상황에 대해서는 다소 낙관적으로 변했지만 기대치는 여전히 우울한 수준을 보이며 하락했다."며 소비자들이 향후 경제 특히 그 중에서도 고용에 대한 우려가 커지고 있음을 시사했다.시장의 폭은 더 악화...조정 멀지 않았다[12:11pm ET]최근 엔비디아와 같은 반도체 기술주들이 AI 열풍에 편승해 급등하면서 시장의 건전성을 보여주는 폭(Market Breadth)이 놀라울 정도로 약하다는 경고가 이어지고 있다. 투자 리서치 기업인 카나코드 제뉴어티는 노트를 통해 "향후 시장의 폭이 개선되지 않으면 중기적인 주식 시장의 조정이 임박했다."고 경고했다. 실제 나스닥은 지난 3개월 동안 18%이상 오른 반면 S&P500 동일 가중 지수는 3% 이상 하락했다.국제유가 4%이상 급락...침체 반영하는 원자재 시장[1:58pm ET]국제유가는 미 부채한도 상향 조정안에 대한 미 의회의 표결 상황을 우려스럽게 바라보며 급락했다. 특히 연준의 금리인상 기대가 커지고 글로벌 경제의 부진 가능성 역시 확대되며 4% 이상 하락했다. 주택 가격 2개월 연속 올랐다...수요 회복 시작됐다?[2:23pm ET]S&P 코어로직 케이스쉴러 지수에 따르면 미국의 주택 가격이 2개월 연속 상승세를 보이며 높은 금리에도 수요가 다시 회복되는 시그널을 보이고 있다는 평이다. S&P 다우존스는 이번 결과에 대해 "두 달간 가격이 오르는 것이 확실한 수요의 회복 시그널은 아니지만 22년 6월부터 시작된 주택 가격 하락이 끝났음을 시사한다."고 평가했다. 마감시황[4:01pm ET]뉴욕증시는 조 바이든 대통령과 케빈 매카시 하원의장이 향후 2년 동안 부채한도를 높이고 지출을 줄이기로 합의한 재정책임법이 일부 보수적인 공화당 의원들로부터 강력한 비판을 받으며 타협안을 거부하자 혼조세를 보이며 마감했다. (다우 -0.15%, S&P500 0.00%, 나스닥 +0.32%)

오전시황[6:45am ET]뉴욕증시는 부채한도 협상이 잠정적으로 합의에 이르고 있다는 긍정적인 소식이 전해진 후, 추가 소식을 기다리며 큰 움직이없이 보합세로 장을 시작했다. 블룸버그에 따르면 워싱턴은 부채한도를 높이고 연방 지출을 2년 동안 제한하는 합의에 가까워지고 있다는 소식이다. (다우 -0.01%, S&P500 +0.04%, 나스닥 +0.19%)자산시장동향[7:19am ET]핵심이슈: 워싱턴이 2년 동안 부채한도를 상향하고 지출을 제한하는 합의에 가까워지고 있다는 보도 / 연준이 주목하는 인플레이션 데이터인 개인소비지출(PCE) 가격 지수 발표. 경기 선행지표로 인식되는 내구재주문 지수 발표.금리동향: 미 국채금리는 부채한도 협상을 두고 잠재적 디폴트 기간이 다가옴에 따라 안전자산 선호심리가 커지며 하락. 10년물 국채금리는 3.78%로 하락. 2년물 국채금리는 4.50%로 하락. 달러는 부채한도 우려에 하락 전환.상품동향: 국제유가는 사우디의 경고와 러시아의 감산 가능성 일축 메시지가 뒤섞이며 상승. 귀금속은 달러 약세와 안전자산 선호심리로 상승 전환. 구리는 상승 전환하며 이틀 연속 회복 반등.명품 브랜드 판매 열기 식기 시작했다[8:21am ET]유럽 명품 브랜드의 주가 하락세가 심상찮다. 이번주에만 프라다는 11%가 하락했고 시장에서 가장 안전한 베팅으로 손꼽히는 에르메스와 LVMH(모에헤네시 루이비팅)은 약 5% 하락했다.이번주에만 유럽 명품 주식은 수십억 유로의 가치를 잃었는데 이는 디자이너 상품 수요가 미국에서 감소하고 있다는 업계 컨퍼런스의 논평으로 인한 것으로 분석된다.실제 최근 신용카드 데이터에 따르면 미국의 사치품 소비가 냉각되고 있어 우려가 커진 것으로 평가된다. 여기에 중국의 코로나 확진자 폭증과 경기둔화 시그널도 투자심리에 영향을 미친것으로 관측된다.금리인상 기대 커졌다...7월까지 인상 가능성 75% 반영[9:52am ET]연준이 주목하는 개인소비지출(PCE) 물가지수가 예상보다 높게 발표되면서 6월 금리인상에 대한 베팅이 증가하고 있다. PCE 물가지수는 전월 대비 0.4%, 전년 대비 4.7%가 오르며 시장 예상보다 모두 높게 증가했다. CME 그룹 데이터에 따르면 6월 정례회의에서 25bp 인상할 가능성은 일주일 전의 17%에서 56%로 뛰어올랐다. 시장은 늦어도 7월까지 인상 가능성을 75%로 반영했다.장기 인플레 기대, 소비심리 둔화로 하락[10:29am ET]미시건대가 집계한 5월 미국의 장기 인플레이션 기대가 부채한도 이슈로 인한 소비심리 하락과 함께 떨어졌다. 미국 소비자들은 향후 5년에서 10년 동안 물가가 연간 3.1%로 상승할 것으로 전망, 이달 초 예상했던 12년 만에 최고치였던 3.2%에서 약간 하락했다. 미시건대에 따르면 소비 심리 역시 59.2로 하락했는데 이는 2011년 부채한도 대치 상황과 유사한 수준의 감소폭으로 부채한도 이슈로 인한 불확실성을 대변한 것으로 평가된다. 실제 보고서에 따르면 소비자의 절반 이상이 정부가 경제 정책을 제대로 수행하지 못하고 느껴 10개월 만에 가장 높은 수준으로 올랐다.로레타 매스터, "물가 계속 높아져...금리인상 필요할 것"[2:12pm ET]로레타 매스터 클리블랜드 연은 총재는 "최근 인플레이션 데이터에서 나타나고 있는 상황을 볼때 우리는 조금 더 긴축을 해야 한다."며 추가 금리인상이 필요함을 시사했다. 매스터 총재는 올해 의결권이 없는 위원이다. 미 대도시 사무실 공실률 사상 최고 수준[3:51pm ET]JP모건에 따르면 미국의 대도시 사무실 공실률이 1분기 19%로 상승하며 사상 최고 수준으로 치솟았다. 보고서에 따르면 재택근무 추세가 장기화되면서 근로자를 위한 공간의 필요성이 점점 더 사라지고 있는 것으로 나타났다. 특히 빈 사무실이 건물 가치에 영향을 미치면서 연체율도 함께 높아져 올해와 내년 만기가 돌아오는 대출 부채에 시장의 관심이 쏠리고 있다는 평이다. 보고서에 따르면 BofA가 보유한 사무실 포트폴리오의 50%, 리전스의 상업용 부동산 59%가 2024년까지 만기가 도래하는 것으로 나타났다. 마감시황[4:12pm ET]뉴욕증시는 부채한도 합의에 대한 기대가 커지며 3대 지수가 일제히 급등했다. 다우지수는 1.00%, S&P500은 1.30%, 나스닥은 2.19%가 상승했다.

오전시황[7:08am ET]뉴욕증시는 워싱턴의 부채한도 협상을 주시하며 소폭 하락 출발했다. 재무부 현금이 약 600억 달러 수준으로 감소한 가운데 로이터 통신에 따르면 협상을 수요일(24일, 현지시각) 오전부터 다시 재개될 예정이다. 한편 유럽은 영국의 예상보다 높은 인플레이션과 중국의 경기둔화에 반응하며 2개월 만에 최대 손실을 기록했다. (다우 -0.38%, S&P500 -0.35%, 나스닥 -0.30%)자산시장동향[8:15am ET]핵심이슈: 부채한도 협상이 교착상태에 빠지며 시장 우려 증가 / 미 연방공개시장위원회(FOMC) 5월 정례회의 의사록 공개 / 플로리다 주지사인 론 디샌티스 2024년 대선 출마 발표 예정.금리동향: 미 국채금리는 안전자산 선호심리가 커지며 하락 전환. 10년물 국채금리는 3.66%로 하락. 달러는 유로의 강세 전환에 약세. 상품동향: 국제유가는 드라이빙 시즌을 맞아 오일 재고량의 감소와 사우디의 추가 감산 위협에 상승 유지. 브렌트유는 배럴당 77.9 달러로 1.38% 상승. 금은 달러 약세와 안전자산 선호심리로 상승 전환. 구리는 글로벌 경기침체 우려가 유지되며 1.5% 하락. 달러인덱스 3월 이후 최고...변동성 지수는 20 돌파[10:11am ET]달러인덱스가 5월 이후 초강세를 보이며 103.74로 상승해 3월 이후 최고치를 기록했다. 달러화는 유로화의 약세와 연준의 매파적인 메시지에 5월 이후 1.9%가 상승하며 3개월 만에 처음으로 월간 상승세를 기록했다. 한편 부채한도 이슈가 시장의 불안심리를 이끌어내며 변동성 지수가 5월 4일(현지시각) 이후 처음으로 20일 넘어섰다. CBOE 변동성 지수(VIX)는 시장의 '공포지수'로 널리 알려진 지표로 S&P500 지수의 옵션 가격에 기초하여 향후 30일간의 시장 변동성에 대한 시장 기대치를 의미한다. 매카시 하원의장, "디폴트 없을 것"[12:38pm ET]케빈 매카시 하원의장이 백악관과의 부채한도 협상이 난관을 겪고 있지만 "우린 디폴트하지 않을 것."이라며 자신감을 드러냈다. 그는 "솔직히 말해 우린 작년보다 지출을 줄여야 하지만 민주당이 이를 포기하지 못하는 것은 우리 잘못이 아니다."라며 민주당을 비난했다. 부채한도 협상이 교착상태를 이어가고 잠재적 디폴트가 가능한 'X-데이트'가 다가오고 있지만 여전히 월가는 곧 해결될 것이란 전망이다. 월가 투자 리서치 회사 에드워드 존스는 "협상이 교착상태에 빠진 것처럼 보이지만 의회는 디폴트 직전에는 합의에 도달하는 경향이 있다."며 약간의 혼란과 드라마가 펼쳐질 것이라 전망했다. 한편 시장의 믿음에도 국채시장은 잠재적 디폴트에 대한 공포심리를 드러냈다. 블룸버그에 따르면 재닛 옐런 재무장관이 잠재적 디폴트 가능 날짜로 제시한 6월 1일(현지시각) 만기되는 초단기 국채의 수익률은 7%를 넘어서며 전일에 이어 폭락세를 이어갔다. 미 연준, 추가 금리인상에 의견 분분[2:23pm ET]미 연방공개시장위원회(FOMC)의 5월 의사록에 따르면 6월 추가 금리인상을 두고 연준 내에서 의견이 갈린 것으로 나타났다. 24일(현지시각) 발표된 5월 의사록에 따르면 "일부 참가자들은 경제가 현 상태로 유지된다면 추가 정책 강화가 필요하지 않을 수 있다."고 언급한 반면 "다른 일부 참가자들은 인플레이션을 2%로 되돌리는 것이 예상보다 더딜 수 있다는 우려에 추가 금리인상이 필요하다."는 입장을 표명한 것으로 나타났다. 특히 "여기까지 왔으니 향후 데이터를 살펴보고 신중해야 한다."는 비둘기파적인 의견이 있었으나 많은 참가자들이 여전히 강력한 고용시장과 높은 물가 상승 압력에 금리가 계속 올라야 한다는 주장을 펼친 것으로 밝혀졌다. 중국 위안화 약세는 경기 둔화 시그널[3:55pm ET]최근 중국 전역에서 코로나 확진자가 지난주에만 6500만명으로 증가하는 등 경제회복을 위협함에 따라 위안화가 올해 최저치를 기록했다. 역외 외안화는 24일(현지시각) 현재 지난 12월 이후 가장 낮은 수준인 달러대비 7.07을 돌파하며 약세를 지속했다. 위안화의 약세는 중국 경제의 약세를 의미한다는 평가가 힘을 얻으며 글로벌 경제 회복에 대한 우려가 커지고 있다. LPL파이낸셜은 "중국 당국이 미국과의 지정학적 긴장과 높은 청년 실업률, 부채에 빠진 부동산 시장, 그리고 높은 부채에 시름하는 지자체와 씨름하고 있는 사이 위안화의 약세는 원자재 시장과 중국 경제의 지속적인 취약성을 경고하고 있다."고 평가했다. 퀸시 크로스비 LPL파이낸셜의 수석 글로벌 전략가는 "특히 중국경제가 코로나의 또 다른 발발에 직면하면서 더 깊은 침체에 빠질 가능성이 커지고 있다."고 분석하며 중국 당국의 재정 부양 조치가 이루어져야 할 것으로 내다봤다. 마감시황[4:29pm ET]뉴욕증시는 부채한도 협상이 교착상태에 빠지며 다우지수가 4일 연속 하락세를 보이는 등 부진을 보였다. 특히 잠재적 디폴트 날짜를 앞둔 초단기 국채금리는 7%를 돌파하는 등 채권시장의 극심한 변동성을 시사했다. (다우 -0.77%, S&P500 -0.73%, 나스닥 -0.61%)

오전시황[7:43am ET]뉴욕증시는 부채한도 협상이 다시 합의없이 끝나며 투자심리가 위축, 3대 지수가 모두 소폭 하락 출발했다. 잠재적 디폴트에 대한 우려가 커지며 미 정부의 부채에 대한 더 높은 프리미엄을 요구하는 추세는 더 강해졌다. 4주 만기 국채 수익률은 3.5bp 상승해 5월에만 60bp가 폭등했다. (다우 -0.19%, S&P500 -0.18%, 나스닥 -0.18%)자산시장동향[8:25am ET]핵심이슈: 바이든과 매카시, 부채한도 협상 합의없이 종료. 바이든은 "생산적", 매카시는 "진전이 없다"며 상반된 입장차 / 유럽 제조업 구매관리자지수 극심한 부진 / 미 구매관리자지수(PMI) 발표.금리동향: 미 국채금리는 부채한도 협상이 성과없이 종료되며 변동성 확대. 10년물 국채금리는 3.75%로 2개월 만에 최고치. 2년물 국채금리는 4.39%로 상승. 달러는 강세 전환. 상품동향: 국제유가는 미국의 드라이빙 시즌을 앞두고 감소할 것으로 보이는 재고량에 주목하며 2주 만에 최고치. 사우디의 유가 하락에 대한 경고도 영향. 브렌트유는 배럴당 76달러로 1.3% 상승. 귀금속은 달러 강세에 약세. 구리는 글로벌 경기침체 우려로 1.3% 하락. 부채한도 협상 우려 속 단기 국채 수익률 6% 돌파[9:03am ET]골드만삭스가 6월 1일(현지시각)에서 8일을 잠재적 디폴트가 가능한 날로 경고하면서 부채한도에 대한 우려가 더 커지고 있다. X-데이트가 가까워지면서 6월 6일 만기 초단기 국채 수익률이 최근 거래에서 6.078%에 도달하는 등 6%를 넘어섰다. 현재 2년물 국채금리는 4.39%, 10년물 국채금리는 3.75%로 만기가 한 달도 채 남지않은 국채금리가 6%를 넘는다는 것은 채권시장의 혼란이 극에 달했다는 점을 시사한다. 채권 수익률은 가격이 하락하면 상승한다. 부채한도 불확실성에도 여전히 현금과 국채가 왕?[9:38am ET]부채한도 협상이 불확실성에 쌓이면서 단기 국채에 투자해 수익을 얻는 현금성 자산인 머니마켓펀드(MMF)와 국채에 대한 우려가 커지고 있다. 특히 MMF는 최근 시장 불확실성과 높은 수익률에 수혜를 받으며 5조 3천억 달러가 넘는 자금이 모이고 있어 부채한도 드라마가 어떤 영향을 미칠지 시장의 관심이 쏠리고 있다. 마르코 콜라노비치 JP모건 글로벌 헤드는 부채한도 이슈가 있지만 여전히 현금과 국채가 가장 안전하다는 분석이다. 콜라노비치는 "부채한도 문제를 제외해도 우린 경기침체 위험의 증가와 너무 높은 주가 밸류에이션, 높은 금리, 유동성 긴축 등 다양한 문제가 산재해 주식에 대한 위험보상이 형편없다고 판단한다."며 현금을 더 선호한다고 평가했다. 사우디 석유장관, OPEC+ 회의 앞두고 경고[11:11pm ET]압둘아지즈 빈 살만 사우디 석유장관이 석유수출국기구와 그 동맹들의 모임인 OPEC+ 월례회의를 앞두고 유가를 끌어내리는 투기꾼들에게 경고했다. 빈 살만 장관은 "투기꾼은 어느 시장에나 존재한다. 난 그들에게 계속 경고해왔고 4월 (감산발표 후) 그들은 충격을 받았다. 우린 카드를 보여줄 필요는 없지만 그냥 조심하라고 말하고 싶다."며 유가 하락이 계속될 경우 석유 카르텔이 추가 감산을 시도할 수 있음을 시사했다. 글로벌 경제의 벨웨더, 구리 올해 최저가...경고등[12:38pm ET]광범위한 산업 원자재로 쓰이며 글로벌 경제의 선행지표로 인식되는 구리 가격이 올해 최저치를 기록했다. 구리는 5월에만 6.8%가 하락하며 지난 11월의 3.59달러 이후 가장 낮은 3.62달러를 기록했다. 나스닥이 올해 25%의 초강세를 보이는 동안에도 구리는 올해 약 14%가 하락하며 실물경제와의 괴리를 시사했다. 미 경제, 서비스는 활활 제조업은 침체?[1:18pm ET]미 경제의 약 80%를 차지하는 서비스 부문의 활동이 견고한 수요에 힘입어 1년여 만에 가장 큰 성장세를 보였다. S&P글로벌의 서비스 구매관리자지수(PMI)는 5월 55.1로 전월의 53.6과 예상치였던 52.6을 훌쩍 뛰어넘었다. 복합PMI 지표는 1.1포인트 상승한 54.5를 기록하며 지난해 4월 이후 가장 높은 수준으로 치솟아 미국 경제가 전반적으로 활발한 수요를 보이고 있음을 시사했다. 반면 상품 수요를 보여주는 제조업PMI 지수는 48.5를 기록해 다시 경기 위축 영역으로 재진입했다. 유로존의 제조업PMI도 모두 극심한 침체를 보여준 가운데 미국의 제조업 지표도 침체를 보여 제조업에 대한 우려는 더 커졌다는 평이다.마감시황[4:10pm ET]뉴욕증시는 부채한도 협상 논의가 거의 진전을 보이지 않음에 따라 일제히 급락세로 장을 마감했다. 다우지수는 231포인트(0.69%) 하락했고 S&P500은 1.12%, 나스닥은 1.26%가 떨어졌다.

오전시황[7:45am ET]뉴욕증시는 투자자들이 부채한도 협상에 집중하면서 큰 움직임을 보이지 않고 보합세로 출발했다. 조 바이든 대통령은 G7 정상회담에서 복귀한 후, 케빈 매카시 하원의장과 다시 만나 협상을 계속할 예정이다. (다우 +0.04%, S&P500 -0.01%, 나스닥 -0.09%)자산시장동향[8:14am ET]핵심이슈: 조 바이든 대통령은 G7 정상회담을 마치고 보름 정도를 앞둔 잠재적 디폴트를 막기위해 케빈 매카시 하원의장과 부채한도 협상 재개 / 마이크론은 G7 이후 미중 긴장이 고조되며 구매 금지 발표 / 메타는 유럽에서 개인정보 보호 위반으로 기록적인 벌금 부과 금리동향: 미 국채금리는 부채한도 협상을 주시하며 7 거래일 연속 상승세 유지. 10년물 국채금리는 3.69%로 상승. 2년물 국채금리는 4.27%로 상승. 달러는 약보합세.상품동향: 국제유가는 부채한도 이슈를 주시하며 약보합세. 브렌트유는 배럴당 75달러로 0.03% 하락. 귀금속은 달러 약세에도 하락세 유지. 구리는 미중 긴장 고조 및 부채한도 이슈에 주목하며 1% 하락. 제임스 불라드, "금리 두 번은 더 올려야 물가 집힐 것"[10:56am ET]연준내에서 매파로 인식되는 제임스 불라드 세인트루이스 연은 총재가 인플레이션을 진정시키기 위해서 올해 두 번은 더 금리를 인상해야 한다는 상당히 매파적인 의견을 전했다. 불라드 총재는 "인플레이션에 충분한 하향 압력을 가하고 적시에 목표치로 되돌리기 위해서는 정책 금리를 더 높여야 할 것."이라 전했다. 다만 그는 2025년 연방공개시장위원회(FOMC) 의결권을 가지는 멤버로 올해는 정책금리 결정에 관여하지 않는다. 반면 메리 데일리 샌프란시스코 연은 총재는 6월 정책회의에서 금리인상 여부를 결정하기에는 너무 이르다는 입장이다. 데일리 총재는 "우리는 데이터에 극도로 의존해야 하기 때문에 여전히 6월 회의까지 시간이 많다."고 밝혔다. JP모건, 퍼스트 리퍼블릭 은행 인수 후 이익 급증[12:12pm ET]미 최대 은행 JP모건 체이스(JPM)가 퍼스트 리퍼블릭 은행의 인수에 힘입어 기록적인 대출 수익을 올릴 것이란 전망이다. WSJ에 따르면 JP모건은 올해 순이자 수익이 840억 달러에 달할 것으로 전망해 전년 동기 대비 25%가 증가할 것으로 내다봤다. JP모건은 퍼스트 리퍼블릭 은행 인수 전 810억 달러의 수익을 전망했던 만큼 지역 은행 인수로 대출 수익이 급증했다는 분석이다. JP모건은 퍼스트 리퍼블릭 인수 이후 예금도 소폭 증가했다고 밝혔다. 이번 합병으로 JP모건은 약 35억 달러의 비용이 지출될 것으로 전망한바 있다. 카나코드 제뉴어티, "시장이 어지럽고 혼란스럽다"[1:21pm ET]투자 리서치 회사 카나코드 제뉴어티는 "거시경제적 명료석의 결여가 어지럽고 혼란스러운 시장 환경에 기여하고 있다."고 분석했다. 토니 드와이어 애널리스트는 투자노트를 통해 "지난 주 S&P500은 나스닥의 메가캡을 중심으로 지난 8월 이후 최고치에 도달했지만 나스닥의 건전성을 보여주는 등락지수(Advance Decline Line)는 사상 최저치를 기록했다."며 불확실한 환경에 보수적인 투자를 권했다. 석유 메이저 셰브론, PDC 에너지 인수한다[1:48pm ET]석유 대기업 셰브론(CVX)이 PDC 에너지(PDCE)를 63억 달러 또는 주당 72달러에 인수하기로 발표했다. CNBC에 다르면 총 거래되는 기업의 가치는 부채 포함 76억 달러인것으로 나타났다. 닐 카시카리 총재, "6월 금리인상과 동결은 막상막하"[2:21pm ET]닐 카시카리 미니애폴리스 연은 총재는 6월 금리인상과 금리동결 결정이 현재 우위를 정할 수 없을만큼 비슷한 상황이라고 밝혔다. 다만 그는 연준이 추가 금리인상 결정을 하지 않더라도 이것이 향후 미래에 대한 (금리인하의)신호로 간주되어서는 안될 것이라 덧붙였다.그는 현재 미국 경제가 "튼튼하다"고 밝히며 "인플레이션이 더 이상 내려갈 조짐을 보이지 않는다면 연방 기금 금리가 6% 이상을 향해 갈 수도 있다."고 밝혔다.조 바이든, 매카시 하원의장과 부채한도 협상 [3:31pm ET]백악관은 조 바이든 대통령이 케빈 매카시 하원의장과 동부시각 오후 5시 30분에 집무실에서 만나 부채한도에 관해 논의할 것이라 발표했다. 현재 바이든 대통령은 공화당이 요구하는 정부 지출 삭감이 이루어지려면 세금 인상이 수반되어야 한다는 입장이고 공화당은 어떤 세금인상도 없다는 입장을 고수하고 있다. 암호화폐는 2023년 최악의 달 맞이하다[4:12pm ET]올해 달러의 약세와 금리 하락에 초강세를 보이며 급등했던 암호화폐가 금리와 달러의 강세 전환에 5월 들어 최악의 퍼포먼스를 보이고 있다. 비트코인은 5월 8.7% 하락하며 지난 11월 이후 최악의 달을 보냈고 이더리움은 5% 하락해 12월 이후 가장 큰 부진을 겪었다. S&P500, 동일 가중 지수와 1999년 이후 최대 갭[4:32pm ET]S&P500이 20년 만에 가장 큰 격차로 동일 가중 지수와 퍼포먼스의 차이를 보이며 심각한 수준의 시장 건전성을 보이는 것으로 나타났다. S&P500은 시가총액이 큰 기업이 지수에 더 영향을 미치지만 동일 가중 지수는 500개의 기업을 모두 같은 비중으로 산출한다. 따라서 시가총액이 작은 기업도 지수에는 동일한 영향을 미치게된다. 이는 시장의 폭(Market Breadth) 즉 시장의 건전성을 보여주기도 하는데 현재 시장은 S&P500이 동일 가중 지수와 비교해 8.2% 포인트 더 높은 것으로 나타났다. 이는 일부 메가캡 기업이 상승세를 주도하기 때문으로 대다수의 기업들은 여전히 부진해 시장의 건전성이 악화되고 있다는 신호로 간주된다.찰스슈왑에 따르면 현재 S&P500과 동일 가중 지수간의 차이는 1999년 이후 가장 큰 수준의 갭으로 닷컴 버블 붕괴 이후 시장의 폭이 가장 크게 악화됐음을 시사한다.마감시황[4:51pm ET]뉴욕증시는 투자자들이 워싱턴의 부채한도 협상 진행 과정에 주목하면서 거의 움직임을 보이지 않고 혼조세로 장을 마감했다. (다우 -0.42%, S&P500 +0.02%, 나스닥 +0.50%)

오전시황[7:26am ET]뉴욕증시는 워싱턴이 곧 부채한도 인상 합의를 할 수 있다는 낙관론이 유지되며 상승 출발했다. 이는 유럽을 비롯해 일본 증시까지 광범위한 글로벌 랠리를 촉발했다. 독일 DAX 지수는 2022년 1월 이후 최고점을 경신하고 일본의 니케이 225는 33년만에 최고치를 기록했다. (다우 +0.12%, S&P500 +0.16%, 나스닥 +0.03%)자산시장동향[7:46am ET]핵심이슈: 제롬 파월, 존 윌리엄스, 미셸 보우만 등 FOMC 의결권이 있는 위원들 대거 발언 / 로이터에 따르면 부채한도 협상이 "꾸준한 진전"을 이루고 있다는 평 / 일본에서 G7 정상회담. 우크라이나의 젤렌스키 대통령 참석.금리동향: 미 국채금리는 연준 위원들의 매파적 메시지가 이어지며 6 거래일 연속 상승. 10년물 국채금리는 3.66%로 상승. 2년물 국채금리는 4.27%로 상승. 달러는 소폭 약세.상품동향: 국제유가는 위험자산 선호심리가 계속되며 강세. 브렌트유는 배럴당 76달러로 1.2% 상승. 금을 포함한 귀금속은 달러 약세에 상승. 구리는 경기 회복에 대한 기대로 상승 유지하며 1.58% 강세.공화당, 부채한도 협상 물러나..."백악관 합리적이지 못해"[11:33pm ET]부채한도 협상이 갑자기 중단됐다. CNBC에 따르면 공화당 고위 관계자들이 "백악관이 협상을 지연하고 합리적이지 못하다."며 부채한도 협상 중단을 선언했다. 개럿 그레이브스 공화당 하원의원은 기자들에게 "생산적이지 않은 협상이 계속되면서 일시중지를 누르기로 결정했다."며 상황에 따라 이번 주말에 회담이 재개될 수 있다고 밝혔다. 부채한도 협상 낙관론에 강세를 보이던 시장은 미 의회의 부채한도 협상 중단 소식에 하락 전환했다. 존 윌리엄스 뉴욕 연은 총재, "저금리 시대 아직 안끝나"[1:32pm ET]미 연준의 실질적인 2인자로 인식되는 뉴욕 연은의 존 윌리엄스 총재가 팬데믹으로 인한 인플레이션의 급등에도 미국을 포함한 주요 선진국들이 여전히 근본적으로 저금리 시대에 살고 있다고 주장했다. 윌리엄스 총재는 연준의 통화정책 전망이나 경제에 대해서는 언급하지 않았지만 시장은 그의 논평을 일단 높은 인플레이션을 통제하기 위한 연준의 싸움이 끝나면 다시 금리를 낮출 수 있다는 의견으로 인식했다. 제롬 파월 연준의장, "은행 위기가 경제에 하방 압력 줄 것"[1:48pm ET]제롬 파월 연준의장이 향후 인플레이션을 통제하기 위해 금리를 추가로 올리지 않을 수 있음을 시사했다. 파월 의장은 워싱턴DC에서 열린 회의에서 은행 위기가 장기적으로 경제를 압박해 인플레이션에 부담으로 작용할 것으로 내다봤다. 파월 의장은 "우린 금융 안정 도구를 이용해 은행 위기를 진정시켰지만 이 사태는 은행의 신용 기준을 강화하는데 기여했다. 결과적으로 (타이트한 신용조건은 대출을 압박하게 되므로) 경제 성장과 고용 및 인플레이션에 부담을 줄 것."이라 전망했다. 그는 이어 "다라서 우린 인플레이션 2% 목표를 달성하기 위해 정책금리를 인사할 필요가 없을 수도 있다. 물론 이는 매우 불확실한 부분."이라며 향후 경제가 은행 위기 사태 이후로 하방 압력을 받을 가능성을 제시했다. 마감시황[4:23pm ET]뉴욕증시는 부채한도 합의 가능성에 기댄 낙관론이 공화당의 협상 중지 선언으로 좌초되면서 3대 지수가 모두 하락 마감했다. 하지만 그럼에도 이번주 S&P500은 3월 이후 최고의 주간 상승세를 기록하며 장을 마감했다. (다우 -0.33%, S&P500 -0.14%, 나스닥 -0.24%)

오전시황[7:30am ET]뉴욕증시는 부채한도 협상의 낙관론과 지역은행에 대한 우려가 완화되며 상승 출발했다. 안도 랠리가 이어지며 시장 변동성 지수인 CBOE VIX는 이달 초 이후 최저 수준인 17 아래로 떨어졌다. (다우 +0.11%, S&P500 +0.23%, 나스닥 +0.26%)자산시장동향[7:36am ET]핵심이슈: 바이든, "우린 디폴트에 빠지지 않을 것." 매카시, "이번주 내에 합의 가능할 것." 부채한도 협상 낙관 / 바이든 대통령 G7 정상회담 위해 일본 도착. 핵심의제는 우크라이나 전쟁과 중국이 될 것으로 전망 / 소매 산업과 미 소비 수요에 대한 단서를 제공할 월마트 실적 / 필라 연은 제조업 지수와 기존주택 판매 발표.금리동향: 미 국채금리는 위험자산 선호심리가 커지며 채권 매도세로 인해 5 거래일 연속 상승세. 10년물 국채금리는 3.60%, 2년물 국채금리는 4.17%로 상승. 달러는 경기침체 우려가 완화되며 3거래일 연속 상승세. 상품동향: 국제유가는 전일의 급등세 이후 약보합세 전환. 브렌트유는 배럴당 76달러로 0.2% 하락. 귀금속은 달러 강세에 하락. 구리는 약세 전환.월마트, 식료품과 온라인 매출 증가로 기대 상회[8:48am ET]세계 최대 리테일러 월마트(WMT)가 식료품 부문이 강세를 보이며 의류와 전자제품 판매 부진을 상쇄, 예상보다 견고한 실적을 만들어냈다. 월마트는 1분기 이익과 매출이 월가의 예상치를 상회했으며 올해 전망 역시 상향 조정했다. 존 데이비드 레이니 최고재무책임자(CFO)는 "소비자들이 TV와 같은 고가 구매를 줄이고 임의 구매를 줄이고 있으며 프로모션을 기다리고 있다."며 소비자들의 패턴이 인플레이션으로 인해 방어적이 됐음을 시사했다. 하지만 그럼에도 "여전히 소비자들이 지출하고 있다."며 경제지표의 악화에도 소비자들이 놀라운 탄력성을 유지하고 있음을 강조했다. 로리 로건 달라스 연은 총재 "아직 할 일 많아"[8:58am ET]올해 연방공개시장위원회(FOMC) 멤버로서 의결권이 있는 로리 로건 달라스 연은 총재가 "지금까지의 데이터는 금리인상 중단을 정당화하지 못한다."며 추가 금리인상 가능성을 밝혔다. 로건 총재는 지금까지 연준이 어느정도 진전을 이루어냈지만 여전히 너무 높다며 특히 지난 1분기 연준이 선호하는 인플레이션 데이터인 개인소비지출(PCE) 물가지수가 4분기의 4.4%보다 높은 4.9%로 올랐다는 점을 지적했다. 그녀는 향후 인플레이션 데이터와 고용지표를 근거로 6월의 금리인상 결정을 내릴 것이라 강조했다. CME 페드워치에 따르면 현재 시장은 여전히 올해 금리인하를 기대하는 것으로 나타났다. 다만 강력한 데이터와 로건 총재의 발언으로 6월 금리인상 가능성은 전일(17일, 현지시각)의 28%에서 40%로 증가했다.신규 실업수당 사기성 청구로 데이터 왜곡[9:38am ET]미 신규 실업수당 청구건이 지난 몇 주 동안 증가한 후 다시 크게 하락했다. 5월 13일(현지시각) 마감된 주의 신규 실업수당은 2만 2천건이 감소한 24만 2천건으로 감소했다. 다만 월가는 현재 실업수당 청구건수가 일부 주에서 나타나는 '사기성 청구'가 데이터를 왜곡할 수 있다는 의심을 가지고 있는 것으로 밝혀졌다. 메사추세츠 주와 켄터키 주는 최근 사기 실업수당 청구 건수가 증가하고 있다는 단서를 발견해 조사에 나선 것으로 알려졌다. 미 경기선행지수, 올해 중순부터 완만한 침체 예고[1:25pm ET]실업수당을 비롯해 신규주문과 건축허가 및 주요 신용지수 등 대표적인 경기 선행지표를 종합해 집계하는 컨퍼런스보드의 경기선행지수가 13개월 연속 하락하면서 경제 전망이 점점 악화되고 있음을 시사했다. 컨퍼런스보드의 경기선행지수(LEI)는 4월 0.6% 감소한 107.5를 기록해 지난 6개월 동안 4.4%의 하락세를 기록했다. 이는 이전 6개월의 3.8% 감소보다 더 가파른 수준으로 경기 하락 속도가 더 빨라지고 있음을 시사한다. 컨퍼런스보드는 성명을 통해 "LEI는 4월에도 13개월 연속 하락하며 경제가 악화되고 있음을 시사했다. 4월에는 주가와 일부 소비재의 신규주문만 개선됐다. 중요한 것은 LEI가 올해 계속 침체를 경고하고 있다는 점. 우린 올해 2분기부터 경제 활동이 위축되면서 중반까지 완만한 경기침체가 시작될 것으로 전망한다."고 밝혔다. 울프리서치, 나스닥의 랠리는 2000년의 그것과 유사하다[3:38pm ET]월가 투자 리서치 회사 울프리서치가 현재 나스닥의 초강세가 2000년 3월 정점을 찍었던 기술, 미디어, 통신 거품과 유사점이 있다고 밝혔다. 크리스 세넥 애널리스트는 "2000년 3월 나스닥 고점이후 랠리를 시장의 폭이 계속 악화되면서 결국 지속되지 못했다. 당시와 마찬가지로 시장을 주도하는 최대 기술주들의 매출과 수익은 다가오는 침체를 피하지 못할 것이라는 것이 우리의 예측."이라 전했다. 현재 나스닥은 2023년 올해 현재까지 약 25% 상승한 반면 S&P500은 9%, 다우지수는 1%미만으로 시장의 폭(Market Breadth)은 상당히 악화되어 있는 상황이다.마감시황[4:33pm ET]뉴욕증시는 부채한도 위기가 곧 끝나고 예상보다 견고한 경기 지표에 긍정적인 투자심리가 시장을 지배하며 3대 지수가 이틀연속 강력한 상승세를 이어갔다. (다우 +0.34%, S&P500 +0.94%, 나스닥 +1.51%)

오전시황[7:22am ET]뉴욕증시는 워싱턴이 궁극적으로 부채한도 이슈를 해결할 것이란 낙관론이 커지며 상승 출발했다. 반면 채권시장과 통화시장은 우려가 유지되며 30년물 국채금리가 3.9%까지 오르고 하락 전환하는 등 변동성이 커졌고 달러 역시 5주 만에 최고치로 상승했다. (다우 +0.44%, S&P500 +0.39%, 나스닥 +0.24%)자산시장동향[7:25am ET]핵심이슈: 바이든 대통령과 매카시 하원의장은 부채한도 상향 협상이 순조롭게 진행되고 있다고 평가. 바이든 대통령은 향후 추가 협상 진전을 위해 해외 순방계획을 단축 / 홈디포에 이어 타겟은 약해진 소비 수요로 인한 부진한 실적 발표 / 건축허가를 비롯해 신규주택 착공 등 주요 주택 데이터 발표금리동향: 미 국채금리는 부채한도 협상을 앞두고 변동성 확대. 10년물 국채금리는 3.52%로 하락. 2년물 국채금리는 4.07%로 하락. 잠재적 디폴트 위험에 놓인 다음 달 만기가 도래하는 초단기 국채금리는 2008년 이후 최고수준으로 상승 후 하락. 달러는 상승.상품동향: 국제유가는 원유 재고량의 소진으로 소비 수요에 대한 자신감이 살아나며 소폭 회복. 브렌트유는 배럴당 75달러로 0.3% 상승. 귀금속은 달러 강세에 하락. 구리는 전일 하락세를 소폭 회복하며 상승.재무부는 현금 부족...부채한도 협상은 낙관적[8:33am ET]재무부의 현금이 예상보다 빠르게 고갈되고 있는 것으로 나타났다. WSJ에 따르면 재무부의 일반계정(TGA)의 잔고는 하루만에 520억 달러가 소진되며 870억 달러로 떨어진 것으로 밝혀졌다. 미국 정부는 TGA를 통해 사회보장 및 연금과 군인 급여, 그리고 부채 이자등을 지급한다.월가는 조 바이든 대통령과 미 의회 지도자들간의 만남이 순조로웠다는 평이다. 앤드류 홀렌호스트 씨티 수석 이코노미스트는 "화요일 바이든 대통령과 매카시 하원의장과의 만남은 기대만큼 순조롭게 진행됐다."며 곧 협상이 마무리 지어질 것으로 내다봤다.실제 매카시 하원의장은 "이번주내로 부채한도 협상이 합의될 수 있을 것."이라며 "대통령이 마침내 협상에 동의를 하게된 것 같다."고 기대 섞인 전망을 내놓았고 바이든 대통령은 협상을 빠르게 마무리 짓기 위해 해외 순방 일정을 단축한 것으로 알려졌다.JP모건, "부채한도 협상 메모리얼 데이까지 합의되야"[8:46am ET]미 최대 은행 JP모건은 "케빈 매카시 하원의장이 이번주 내로 합의가 가능할 것이라 발언했지만 타임라인은 29일 현충일(메모리얼 데이)을 앞둔 다음 주 말까지가 될 것."이라며 해결책이 없이 연휴에 진입할 경우 시장에 가장 큰 하방위험이 닥칠수 있다고 전망했다.JP모건은 투자자들이 현재 선택할 수 있는 최고의 투자 대안으로 여전히 메가캡 기술주를 꼽았으며 그 다음으로 방어적인 성향의 주식들을 권했다.웨스턴 얼라이언스 예금 증가 소식에 지역은행 활짝[12:30pm ET]은행 유동성 위기의 한복판에 있던 웨스턴 얼라이언스 은행(WAL)이 규제당국에 보고하는 8K 서류를 통해 예금이 분기 내내 20억 달러 이상 증가했다고 밝히며 예치금이 490억 달러를 기록했다고 보고했다. 주가는 발표 직후 10%이상 급등했고 다른 지역은행들의 랠리를 촉발했다. 월가 투자은행 제프리스는 이번 보고에 대해 "지역 은행이 최근 혼란에서 벗어나고 있음을 보여주는 또 다른 데이터 포인트로 시장에서 좋은 평가를 받아야 할 것."이라며 긍정적으로 평가했다. 조 바이든, "예산안에 대한 합의할 것. 디폴트 없어"[12:36pm ET]조 바이든 대통령이 언론과의 인터뷰를 통해 "우리는 어제 생산적인 회의를 가졌고 의회 지도자 모두 정중한 태도를 유지했다."며 미국이 디폴트하지 않을 것이라는 확신에 찬 어조와 함께 "예산안에 대한 합의를 얻을 것."이라 주장했다. 바이든 대통령의 낙관적인 발언에 미 증시는 장중 최고치로 상승했다.핌코, "부채한도 협상 합의 곧 될 것"[3:21pm ET]세계 최대의 채권 자산운용사인 핌코는 부채한도 이슈가 곧 해결될 것으로 내다봤다. 핌코는 고객들에게 보내는 메모를 통해 "우리는 거래가 임박했다고 생각하며 몇 주가 아닌 며칠안에 합의가 될 것으로 전망한다. 하지만 모든 협상이 그렇듯 불확실성이 있겠지만 어쨋든 목적지는 분명하다고 생각한다."며 긍정적인 의견을 제시했다.마감시황[5:38pm ET]뉴욕증시는 부채한도 상향 협상이 곧 해결될 수 있을 것이란 낙관론이 시장을 지배하며 3대 지수가 일제히 상승 마감했다. (다우 +1.24%, S&P500 +1.19%, 나스닥 1.28%)